引言
「信託是富人的專屬工具」——這是許多人的刻板印象。其實，隨著人們個人財富的增加，以及對財富規劃與傳承相關需求的不斷增長，信託已經為廣大高淨值人士甚至是中產階級所熟知。特別是離岸信託，在近年來全球經濟不穩定性加劇、地緣政治日趨復雜等大環境下，成為人們財富規劃中不可或缺的重要工具。本文將為您解讀離岸信託的定義及核心優勢，介紹家族信託費用構成，並探討實際的家族信託門檻，揭開離岸信託的神秘面紗。
一、離岸信託是什麽？
1.1 定義
離岸信託（Offshore Trust）指在離岸司法管轄區（如香港、新加坡、開曼群島、英屬維爾京群島等）設立的信託架構。在普通法（Common Law）定義下，委託人將其財產交予受託人，並委託受託人為受益人之利益或特定目的，對財產進行管理和分配。
1.2 離岸信託的核心優勢
作為一種有效的財富管理工具，離岸信託為個人和家族在家族傳承、企業傳承、資產保護、財富規劃和保密性等方面提供了多重優勢：
1. 家族傳承
- 提前安排財富分配：離岸信託允許委託人（即設立人）在生前預先規劃財產分配方式和時間，可以指定受益人、分配比例、分配條件等，確保財產按照其意願傳承給後代。
- 避免冗長繼承程序：傳統遺產繼承往往需經過「遺囑認證」（Probate）程序，尤其在香港等普通法司法管轄區，該流程涉及多個法律環節與文書審查，一般需時至少6-12個月，甚至因爭產等糾紛延宕數年。反觀離岸信託架構，因其資產在法律上已從個人名下轉移至信託名下，當委託人過世時，信託內資產不屬於遺產範疇，因此可以免除遺囑認證程序，信託資產可直接依據事先設定的條款進行分配，大幅壓縮處理時間，同時規避因認證程序延遲導致的資產凍結風險。
- 降低爭產風險：因遺囑對於繼承人是公開的，且因存在偽造的可能性，容易引起爭產，而家族信托可通過意願書，對於委托人百年歸老後信托的資產如何管理和分配，對於受益人都是保密的，降低了爭產的可能性。
2. 企業傳承
- 保持經營權穩定：離岸信託可以持有家族企業的股權，避免股權分散或外流，使受益人及其家族維持對企業的控制權，從而一定程度上保持經營權的穩定性。
- 確保創辦人控制權：創辦人將特定的股權置入離岸信託後，資產的法定所有權歸屬信託，但控制權可依契約條款繼續由創辦人行使，既避免傳統繼承導致的股權拆分風險，又能保障治理靈活性；同時，結合專業受託人的管理與架構優化，確保企業戰略得到持續實施，使家族利益最大化。
3. 資產保護
- 防範申索：合理設計的離岸信託可以有效應對遺囑申索、後代婚姻財產申索及債權人申索等風險，保障家族財富的安全。
- 隔離風險：離岸信託常常被稱為「防火墻」。當委託人設立信託時無現存負債、不存在欺詐行為，且信託架構合法合規、管理得當（如未保留撤銷權），根據香港、新加坡等離岸地區法律規定，若資產已合法轉入信託超過法定時效（通常為五年），則該資產將無法因委託人後續債務被追索，從而實現債權人隔離，保障委託人及受益人的生活。
4. 財富規劃
- 整合資產，管理財富：離岸信託可將不同類型、不同地域的資產整合到一個架構下進行管理，提高管理效率和收益，例如現金、不動產、股票、股權、債券、保險等；同時可以根據客戶的具體情況和需求，量身定制信託架構，實現多元化的資產配置和財富管理目標。
- 保留投資權力：在主要離岸司法管轄區（如香港、新加坡等），其監管框架允許信託架構設計時嵌入「保留權力條款」，委託人可在信託下保留對投資的控制權，如通過有限授權的方式讓委托人對於信托下的銀行或證券賬戶進行投資下單操作，或給與受托人投資指示投資信托資產於指定投資標的等，確保資產得到合理安排。
5. 保密性
- 立法保障：主要離岸司法管轄區往往具備嚴格而完善的隱私保護制度，確保在信託設立及運作過程中，無需公開受益人姓名、資產細節或分配條款，盡量不對外洩露信息。在合法合規前提下，委託人可以通過代名持股或間接持有資產等架構設計，降低因外界查詢或訴訟導致的資訊外洩的可能。
- 隱私保護：離岸信託對隱私的保護體現在多方面，以遺囑信託為例，將資產置入信託，可有效規避傳統遺囑認證（Probate）程序，避免遺囑內容因法庭審理而強制公開。信託架構下的資產分配由受託人依契約條款根據委托人的意願執行，無須經過公開的遺產清算流程，確保委託人及受益人隱私，同時降低資產細節洩露的風險。
二、爲什麽家族信託不只是富人專利？
傳統印象中，信託似乎是富人的專屬工具。在監管與政策不斷完善的大環境下，隨著財富管理市場進一步發展成熟，各大服務商推出的產品更加靈活和多元化，家族信託的門檻也并非「高不可攀」。以下幾點解釋了為什麼越來越多客戶，包括中產階級，也能受益於家族信託：
- 家族信託門檻降低：隨著市場發展，許多信託服務商推出了靈活的信託架構，簡化流程，降低家族信託費用，使更多家庭能夠負擔得起。
- 財務規劃的普遍需求：許多家庭逐漸認識到財務規劃的重要性。離岸家族信託作為一種有效的財富管理工具，可以幫助家庭更好地規劃和保護資產。
- 功能多樣化：離岸信託不僅用於富人傳承財富，還可以用於子女教育資金、健康照護、退休規劃等多種目的，使其適用於不同收入階層的需求。特別是那些擁有未成年子女、年邁父母或家庭成員需要特殊照顧的家庭，即使資產規模相對較小，一個設計良好的離岸家族信託也能有效確保家庭成員的福祉。
- 靈活性與定制化：離岸信託服務可以根據家庭的具體需求進行定制，適應不同家庭的財務狀況和目標。
由於這些因素，離岸信託不再是富人的專屬工具，而成為越來越多家庭的選擇，幫助他們在複雜的財務環境中有效管理、保護和繼承財富。
三、家族信託費用構成
家族信託的費用構成通常根據其架構設計、資產規模及服務範疇而定，主要費用項目包括：
| 收費項目 | 說明 |
| 設立費 （一次性） | 設立費是在信託成立時一次性收取的費用，包含基本的前期咨詢、準備及簽署信託契約、信託架構搭建、客戶盡職調查等 |
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管理費用（逐年收取） |
管理費是信託公司在信託存續期間為管理信託資產而收取的費用，通常按年收取，具體金額取決於信託資產的規模和複雜性，一般情況下，管理費用以信託資產淨值的百分比計算 |
| 交易、分配等費用 | 交易費用是指信託公司在根據投資指示進行的特定交易時收取的費用，例如股票買賣、不動產交易等，可能是固定金額，也可能是按交易金額的一定比例計算 |
| 其他費用 | 其他費用包括審計費、信託下離岸公司設立及管理費等，通常根據實際發生的服務項目和服務量進行收取 |
表1：信託服務費用構成
考慮到多數客戶對於設立家族信託成本的關注，在設立費、管理費、交易費以及其他雜項費用等方面，富途信託在保證服務品質的前提下，將整體費用維持在行業內中等偏下水準，讓客戶切實享受長遠效益。
四、富途信託能為您做什麼？
搭建家族信託是高淨值人士實現財富管理和傳承的重要路徑，全流程涉及到很多環節，包括銀行開戶、信託架構搭建、公司秘書服務等，是一個系統性的工作，需要4-5個專業可靠的合作夥伴一起協作完成。
圖1：家族信託設立流程
富途信託及其新加坡公司分別持有香港和新加坡信託業務牌照，團隊成員匯集了來自銀行信託、跨國信託服務提供商和家族辦公室的優秀專家，具備豐富的財富傳承規劃服務，家族信託和家族辦公室服務經驗。作為香港和新加坡家族信託和家辦服務的專業服務商，富途信託與專業律師、稅務顧問等合作夥伴合作，在全面了解客戶需求的基礎上，協助客戶進行信託和家辦架構的搭建、提供公司秘書服務等，同時還可以結合富途集團在投資交易平台、財富規劃和管理等方面的優勢，為客戶家族提供整體財富傳承規劃服務全面的方案，致力於成為客戶信賴的溝通窗口，節省客戶溝通成本，高效地滿足客戶及家族的財富傳承規劃服務需求。
截至目前，富途信託憑藉其專業的財富傳承規劃服務，已處理超過500個企業和個人客戶的信託諮詢和落地服務，高效反應，備受各行各業的企業和高淨值人士認可。
表2：富途信託優勢
結語
無論是富裕家庭還是中產階級，離岸信託都可以憑藉其靈活性、資產保護及財富規劃等功能，發揮重要作用。我們相信，隨著對財富管理需求的不斷提升，家族信託門檻將更趨合理，而家族信託費用也將更透明化，讓更多家庭認識和利用離岸信託的真正價值。